1941年，抗战中的天津。

日本情报官吉田将要把一份重要情报送到天津。中国特工得知这一消息，安排人手准备把这一消息抢过来。同时，名为天津英租界警务副处长，实际为国民党军统天津站的高级特工周孝存也得知这个消息。

中国特工代号狸猫的杨耀祖详细安排逮捕吉田、抢夺情报的具体事宜